Оценка бизнеса
Гражданский кодекс Российской Федерации (ст. 132 ГК РФ) рассматривает предприятие (бизнес) как имущественный комплекс, который включает в себя земельные участки, здания и сооружения, машины и оборудование, инвентарь, сырье и продукцию, нематериальные активы, имущественные обязательства, и другие исключительные права, если иное не предусмотрено законом или договором.
Как следствие этого, оценка бизнеса – это определение стоимости компании как имущественного комплекса, обеспечивающего получение прибыли его владельцу. В процессе оценки стоимости бизнеса рассчитывается как стоимость всех активов компании, так и стоимость имущественных обязательств. Кроме того, отдельно оцениваются эффективность работы компании, ее прошлые, настоящие и будущие доходы, перспективы развития и конкурентная среда на данном рынке.
Оценка бизнеса является составляющей долей в работе по сопровождению сделок с капиталом (ликвидацией, слиянием, поглощением, выделением). Независимая оценка также востребована при принятии инвестиционного решения о покупке или продаже долей в капитале.
Отдельно необходимо отметить проведение оценочных мероприятий по такому специфическому бизнесу как банковский бизнес.
В отличие от обычного предприятия Банк, как кредитная организация имеет свои особенности:
• надзор за банковской деятельностью со стороны Центрального банка РФ и др. госорганов (обязательные нормативы, многоплановая отчетность, требования к ликвидности, резервированию);
• специфика бухгалтерского учета;
• повышенная степень концентрации рисков на балансе;
• низкий уровень собственного капитала и высокий удельный вес заемных средств.
Основными ситуациями оценки банка являются:
• оценка банка при купле-продажи;
• определение инвестиционной привлекательности и кредитоспособности;
• оценка банка при реструктуризации (слияние/поглощение, ликвидация);
• оценка банка при принятии управленческих решений.
Перечень необходимой документации для оценки кредитных учреждений возможно составить только после детального ознакомления наших специалистов с составом оцениваемого имущества и постановки четкой цели оценки.
Перечень необходимых документов для оценки бизнеса (оценки предприятия)
1. Юридические документы:
• Устав (ксерокопия).
• Реквизиты объекта оценки (фирмы-собственника).
2. Копия бухгалтерской отчетности (квартальная, полугодовая, годовая) за три последних года и по состоянию на дату оценки.
3. Калькуляция себестоимости (или в мин. варианте сведения о размерах коммунальных платежей за последние полгода).
4. Список основных средств с указанием инвентарных номеров, даты ввода в эксплуатацию, балансовой и остаточной стоимостей.
5. Недвижимость:
• Ксерокопия договора аренды земельного участка.
• Ксерокопии технических паспортов на строения.
• Ксерокопия свидетельства о государственной регистрации права на собственность.
• Технические характеристики основных средств (машин и оборудования) с указанием производителя, марки, (модели), года выпуска.
6. Штатное расписание за последние два года.
7. Расшифровки основных статей баланса (в т.ч. дебиторской и кредиторской задолженностей, ОС) по состоянию на дату оценки.
8. Расшифровку задолженности по займам и кредитам (с расшифровкой суммы кредита, срока кредита, % ставкой, датой погашения, графиком погашения % и основного долга).
9. Ксерокопии кредитных договоров и договоров займа.
10. Бизнес-план развития организации.
Данный перечень является базисным и может быть изменен оценщиком при первичном ознакомлении с заданием на оценку.
Срок проведения оценки — от 5 дней в зависимости от объема работ и количества представленных документов.
|
